Bomba de desdolarização: a chegada do ecossistema monetário descentralizado BRICS+
Prepare-se para o que poderá muito bem ser a bomba geoeconómica de 2024: a chegada de um ecossistema monetário descentralizado.
Bem-vindo à Unidade – um conceito que já foi discutido pelo grupo de trabalho de serviços financeiros e investimentos criado pelo Conselho Empresarial do BRICS+ e que tem grandes chances de se tornar a política oficial do BRICS+ já em 2025.
De acordo com Alexey Subbotin, fundador da Arkhangelsk Capital Management e um dos idealizadores da Unidade, este é um novo sistema de resolução de problemas que aborda a principal questão geoeconómica destes tempos difíceis: uma crise global de confiança.
BRICS nations tackle dollar weaponization and financial system flaws
— Sputnik (@SputnikInt) March 2, 2024
Bruno Martarello De Conti of the University of Campinas highlights the importance of BRICS amid the dysfunctionality of the current international monetary and financial system, particularly the dominance of… pic.twitter.com/jWp0OHfMLY
Ele sabe tudo em primeira mão: um profissional financeiro experiente com experiência em bancos de investimento, gestão de ativos e assuntos corporativos, Subbotin lidera o projeto da Unidade sob os auspícios do IRIAS, uma organização intergovernamental internacional criada em 1976 de acordo com o estatuto da ONU .
A maioria global está farta do quadro monetário controlado centralmente implementado há 80 anos em Bretton Woods e das suas falhas endémicas: défices crónicos que alimentam despesas militares irresponsáveis; bolhas especulativas; sanções com motivação política e sanções secundárias; abuso da infra-estrutura de liquidação e pagamento; protecionismo; e a falta de arbitragem justa.
Em contrapartida, a Unidade propõe uma solução fiável, rápida e economicamente eficiente para pagamentos transfronteiriços. A Unidade – transacional – é um divisor de águas como uma nova forma de moeda internacional que pode ser emitida de forma descentralizada e depois reconhecida e regulamentada a nível nacional.
Pepe Escobar: State terror attack on Iranian Embassy is an attack on expanded BRICS and SCO
— Sputnik (@SputnikInt) April 10, 2024
“The state terror attack on Damascus, which shredded the Vienna Convention on Diplomatic Immunity, crucially was also an attack on both the expanded BRICS and the Shanghai Cooperation… pic.twitter.com/tbijxotOIP
A Unidade oferece uma solução única para gargalos na infraestrutura financeira global: é elegível para operações bancárias tradicionais, bem como para as mais novas formas de banco digital.
A Unidade também pode ajudar a acabar com os preços injustos no comércio de mercadorias, através da criação de uma nova Bolsa Mercantil Eurasiática – justa e eficiente – onde a negociação e a liquidação podem ser feitas numa nova moeda que faça a ponte entre os fluxos comerciais e o capital, abrindo assim o caminho para o desenvolvimento de novos produtos financeiros para investimento direto estrangeiro (IDE).
A força da Unidade, conceptualmente, é eliminar a dependência directa da moeda de outras nações e oferecer especialmente à Maioria Global uma nova forma de dinheiro apolítico – com enorme potencial para ancorar o comércio justo e os investimentos.
Na verdade, é um novo conceito em termos de moeda internacional – ancorada no ouro (40%) e nas moedas dos BRICS+ (60%). Não é criptomoeda nem stablecoin – como é mostrado aqui.
A beleza de se tornar fractal
A Maioria Global compreenderá instantaneamente o objectivo principal da Unidade: harmonizar os fluxos comerciais e financeiros, mantendo-os fora da pressão política ou de “regras” que podem ser distorcidas à vontade.
A consequência inevitável traduz-se em soberania financeira. O que importa em todo o processo são políticas monetárias independentes centradas no crescimento económico.
Esse é o principal apelo da Maioria Global: um ecossistema completo que ofereça infraestruturas monetárias independentes e complementares. E isso certamente pode ser estendido a parceiros de Unidade dispostos no Ocidente coletivo.
Pepe Escobar: Global South youth flocks to ‘isolated’ Russia (https://t.co/Ec4kkvXKfi)
— Sputnik (@SputnikInt) March 5, 2024
“President Putin is once again quite sharp: he emphasized how a clear distinction applies between citizens of the world – including the Global North – and the intolerant, extremely aggressive… pic.twitter.com/ANMMSTh1D9
Agora, ao nível prático: como explica Subbotin, o ecossistema Unit pode ser facilmente escalável porque vem de uma arquitetura fractal apoiada por regras simples. Os novos nós de Unidade podem ser criados por agentes soberanos ou privados, seguindo um livro de regras detalhado sob custódia do IRIAS licenciado pela ONU.
Os organizadores da Unidade empregam um livro-razão distribuído: uma tecnologia que garante transparência, evitando controles de capital ou qualquer manipulação cambial.
Isso significa que a conexão está disponível para todas as DEX abertas e plataformas digitais operadas por bancos comerciais e centrais em todo o mundo.
O resultado final é que todos, essencialmente, possam usar a Unidade para contabilidade, escrituração contábil, precificação, liquidação, pagamento, poupança e investimento.
Não é de admirar que as possibilidades institucionais sejam bastante atractivas – uma vez que a Unidade pode ser utilizada para contabilização e liquidação para BRICS+; pagamento e preços para a União Económica Eurasiática (EAEU); ou como moeda de reserva para a África Subsaariana.
E agora vem o argumento decisivo: a Unidade já recebeu apoio do Conselho Empresarial dos BRICS e está na agenda da crucial reunião ministerial na Rússia, no próximo mês, que irá elaborar o roteiro para a cimeira de Outubro próximo, em Kazan.
The Decline of the West
— Sputnik (@SputnikInt) January 18, 2024
Sputnik columnist Pepe Escobar reviews French historian Emmanuel Todd’s latest book, which focuses on the key reasons that have led to the West’s downfall.
Among them: the end of the nation-state; de-industrialization (which explains NATO’s deficit… pic.twitter.com/N7zbXn60CF
Isso significa que a Unidade tem tudo para estar na mesa como um assunto sério discutido pelo BRICS+ e eventualmente ser adotada já em 2025.
Musk e o NDB estarão a bordo?
Tal como está, a prioridade para os conceptualizadores da Unidade – que acompanhei durante mais de um ano durante várias reuniões detalhadas em Moscovo – é informar o público em geral sobre o novo sistema.
A equipa da Unidade não está minimamente interessada em entrar directamente em águas quentes políticas ou em ser encurralada por argumentos carregados de ideologia. Referências diretas a conceitos ou autores inspiradores, mas por vezes controversos, como Zoltan Pozsar, podem enterrar o conceito de Unidade em buracos de escaninho, limitando assim o seu impacto potencial.
O que pode vir pela frente poderá ser extraordinariamente entusiasmante, uma vez que o apelo da Unidade poderá estender-se desde Elon Musk até ao Novo Banco de Desenvolvimento (NDB) dos BRICS, envolvendo esperançosamente uma série de intervenientes cruciais. Depois de uma avaliação positiva do Ministro das Finanças, Anton Siluanov – que permanece no cargo no novo governo russo – não é exagero imaginar Putin e Xi a discutirem o assunto cara a cara esta semana em Pequim.
Tal como está, a principal conclusão é que a Unidade deve ser vista como uma solução técnica viável para o que é teoricamente insolúvel: um sistema de pagamento/comércio reconhecido globalmente, imune à pressão política. É o único jogo da cidade – não há outros.
Enquanto isso, os conceitualizadores da Unidade estão abertos a críticas construtivas e a todas as formas de colaboração. No entanto, mais cedo ou mais tarde, as fileiras de batalha serão alinhadas – e então será uma questão de melhorar seriamente o jogo.
“Academicamente sólido, tecnologicamente inovador”
Vasily Zhabykin, coautor do white paper da Unidade e fundador do CFA.Center, parceiro tecnológico da Unidade no Skolkovo Innovation Hub em Moscovo, sublinha de forma crucial: a Unidade “representa dinheiro apolítico e pode ser o conector entre o Sul Global e o Ocidente. ”
Ele faz questão de salientar que “a Unidade pode manter todas as rodas girando, ao contrário da maioria dos outros conceitos que apresentam ‘assassinos de dólares’, etc. Nosso objetivo é melhorar a eficiência dos fluxos de capital e dinheiro atualmente quebrados. A Unidade é antes a ‘cura para o cancro centralizado’’’.
Subbotin e a equipe da Unidade “estão ansiosos para conhecer novos parceiros que compartilhem nossa abordagem e estejam prontos para agregar valor adicional ao nosso projeto”. Se for esse o caso, eles deveriam “enviar-nos três tópicos sobre como podem ajudar e melhorar a Unidade”.
Um passo de seguimento ousado deveria ser, por exemplo, uma conferência virtual sobre a Unidade, com a participação dos importantes economistas russos Sergey Glazyev, Yannis Varoufakis, Jeffrey Sachs e Michael Hudson, entre outros.
Por email, Glazyev, membro da Academia Russa de Ciências e Ministro da Integração e Macroeconomia da União Económica da Eurásia (EAEU), resumiu o potencial da Unidade:
“Acompanho o desenvolvimento da Unit há mais de um ano e posso confirmar que a Unit oferece uma solução muito oportuna e viável. É academicamente sólido, tecnologicamente inovador e, ao mesmo tempo, complementar à infra-estrutura bancária existente.
Lançá-lo sob os auspícios de uma instituição da ONU confere legitimidade à Unidade, que falta claramente ao actual quadro de Bretton Woods. As recentes ações da administração dos EUA e o silêncio ruidoso do FMI indicam claramente a necessidade de mudança.
Uma abordagem descentralizada à emissão de potencial moeda comercial global, cujo valor intrínseco está ancorado no ouro físico e nas moedas BRICS+, torna a Unit a mais promissora de várias abordagens que estão a ser consideradas. Equilibra as prioridades políticas de todos os participantes, ao mesmo tempo que ajuda cada economia soberana a desenvolver-se ao longo do seu caminho ideal.
O Novo Banco de Desenvolvimento (NDB) e o BRICS+ devem abraçar o conceito de Unidade e ajudá-la a tornar-se o auge da nova infra-estrutura financeira global emergente, livre de interferências políticas malignas, ao mesmo tempo que se concentra no comércio justo e no crescimento económico sustentável.”
Um exemplo claro e prático de uma possível resolução de problemas da Unidade diz respeito às relações comerciais entre a Rússia e o Irão. Estes são dois dos principais membros do BRICS. O comércio russo com o Irão não é lucrativo devido às sanções – e ambos não podem fazer pagamentos em dólares americanos ou euros.
As empresas russas sofrem perdas significativas após mudarem para pagamentos em moedas nacionais. Com cada transferência, as empresas russas perdem, em média, até 25% devido à discrepância entre a taxa de mercado no Irão e a taxa estatal.
E aqui está a principal conclusão: os BRICS+, bem como a Maioria Global, só podem ser fortalecidos através do desenvolvimento de laços geoeconómicos mais estreitos. A remoção do capital especulativo ocidental libertará o comércio local de mercadorias e permitirá a reunião de capital investível para o desenvolvimento sustentável. Para desbloquear um potencial tão vasto, a Unidade pode muito bem ser a chave.
